Колко компании да има в портфолиото ми?

Ако работите с портфолио което съдържа само акции (без опции или други ценни книжа) е нужно да правите баланс между няколко важни фактора при избора на компаниите. Идеалният случай е акциите да са разположени в няколко противоположни индустриални сектора постигайки нужната диверсификация и неутрализирайки централизация на портфолиото, която може да се окаже болезнена. Ето петте най-важни фактора при избор на стокс за портфолиото.

1. Ако работите с не повече от 4 компании, е явно че няма да постигнете нужната диверсификация, защото ако акциите на една компания паднат рязко, това ще се отрази на цялото портфолио. От гледна точка на теорията на вероятностите, портфолио с поне 5 компании от различни сектори постига много по-добра диверсификация и има много по-добър шанс да оцелее. Такъв тип портфолио гарантира минимален риск и добра възвращаемост при дългосрочна инвестиция.

2. Ако имате повече диверсификация от колкото се нуждаете, става изключително трудно да се следят позициите и движенията на всички компании в портфолиото. Можете ли да управлявате портфолио съдържащо 20 компании? Надали.

3. Ако общата инвестиция в портфолиото не е голяма, то не може да заеме достатъчно добра позиция. Приходите няма да са достатъчни дори за комисионните по транзакциите. Ако всяка транзакция струва $10 и всяка позиция в портфолиото е $500, се изразходват $20 за трейд (покупка и продажба) или 4% от позицията. Печалби при такива услувиа са почти невъзможни.

4. Ако общата инвестиция в портфолиото е голяма, може да се постигне много по-добра диверсификация.

5. Възрастта също е от значение. По-младите могат да си позволят да поемат по-голям риск при избора на компании за портфолиото. Дори ако изгубят, имат достатъчно време за да си наваксат.

Като цяло за новите инвеститори е най-добре да се създаде портфолио от 5-10 индивидуални компании. Това е достатъчна диверсификация на инвестицията, а и не изисква твърде много внимание. Възможно е използването на ETF (Exchange Traded Funds) като част от портфолиото. Добър вариант би бил 5 индивидуални компании за 50% от портфолиото и ETF за останалите 50%.  Изборът на ETF може да включва EEM (Emerging International Market ETF) или EFA (Developed International ETF). По този начин половината от портфолиото се инвестира в постоянни транзакции, а другата половина се явява резерв инвестиран в ETF позиции, които покриват сектори в които портфолиото не притежава акции директно.

Публикувано на 30 април, 2012 в 8:57 am | 1 коментар | 101, Dow Jones, FOREX, NASDAQ, S&P, големия бизнес, основни моменти, Портфолио, правилата на играта, първи стъпки
12345 (3 гласа, средно: 5,00 от 5)
Loading...

Финансови уроци от Библията актуални и днес

Source: The Street.com

Съветите в Библията водят само към доброто, независимо дали сте вярващи християни или не.

Вижте какви финансови съвети можем да открием в Книгата на книгите, според The Street.com:

1. Не бъдете алчни

Богатите не са на голяма почит в Библията. Те обикновено са отрицателните персонажи. Прочут е цитатът „По-скоро камила ще мине през иглено ухо, отколкото богат да влезе в Рая.“

Любовта към парите е в основата на всичко зло, се казва там. Вместо това търсете любовта, бъдете упорити и добри.

Като стана въпрос за алчност, да не забравяме и какво каза Бърни Мадоф в своя защита – „Те бяха алчни!“. Мадоф заяви, че не чувства вина спрямо жертвите си, защото те сами са падали в капана и са искали повече и повече възвращаемост. Не че това го оправдава (защото Бог е казал и „Не лъжи!), но все пак ако не бяха толкова алчни, той е нямало да успее да ги оплете в мрежите си.

2. Не задлъжнявайте

Други не особено обичани персонажи в Библията са лихварите. „Богатите са господари на бедните, а длъжникът става роб на лихваря“.

Библията забранява вземането на лихва по всякакъв начин. Ако някой иска да помогне – нека даде пари назаем, но не и с лихва.

„Дълговете дават сила на лошите и въвличат надолу вашите стремежи към успех,“ пише в Библията. Хилядите домакинства с непосилни кредити днес са в един смисъл модерни роби на кредиторите си, които след всяка получена заплата бързат да отдадат дължимото на своя кредитор.

И тук пак идва алчността – всички тези, които днес се оплакват, че имат да изплащат по 2-3 кредита – защо е така? Защото вие искахте да карате коли, които не можете да си позволите, да живеете в собствено жилище, което на можете да платите и за 20 години, да ходите на почивки в скъпи курорти, които не са ви по джоба!

3. Бъдете добър шеф

Работодателите често се чудят как да намалят заплатите на персонала, да орежат бонусите, да накарат хората да работят повече. Библията ви съветва да не се опитвате подобни начини.

„Този, който измъчва бедните, за да направи повече пари за себе си, сам ще остане беден,“ Псалм 22:16.

4. Диверсифицирайте

В Библията не се говори за балансиране на портфейл или за развиващите се пазари, но за диверсификацията се намеква по по-поетичен начин – „Раздели дажбата си на седем части, или дори на осем. Защото не знаеш каква беда може да те сполети утре“.

5. Оставете наследство

Първият случай на описано завещание е още от Абрахам, който оставил всичко на Исаак. Всички негови наследници също са оставяли завет, за това какво и как да с подели между потомците им.

6. За лошите кредити

За тези, които са смятали да вземат заем, да поживеят, а после да спрат да плащат един поучителен цитат „По-добре да не давате обещание, отколкото да обещаете и да не го изпълните.“

7. Спестявайте

Разточителството е заклеймено в Библията. Помогнете си сами, за да ви помогне и Господ, казват свещениците и препоръчат всяка седмица да отделяте по нещо и за черни дни.

8. Давайте пари за благотворителност

Доброто, което идва от това да помагаш на другите, е честа тема в Библията.

Не е нужно даването да е показно – единственият, който трябва да го види е Господ.

„Продай всичките си придобивки и дай на бедните и ще имаш съкровище в Рая,“ казва Исус на един богаташ.

Покрай своята кампания за благотворителност Бил Гейтс, Уорън Бъфет и другите милиардери, които обещаха най-малко половината от своето състояние за благотворителност, увеличават своите шансове за промъкване в Рая.

Публикувано на 3 октомври, 2011 в 9:08 am | 12 коментара | големия бизнес, основни моменти, Портфолио, правилата на играта
12345 (1 гласа, средно: 5,00 от 5)
Loading...

Стабилни акции по време на рецесия

Има ли рецесия или не, все още не е ясно. Предварителната подготовка, обаче, винаги е от полза. Кои акции са стабилни по време на рецесия? Тези на фирми с органичен растеж. Техните акции ще останат стабилни независимо от движението на пазара. Тук не става въпрос за икономически цикли, а за добре построена бизнес модел за икономически растеж. Тези компании се различават от другите по следните характеристики;

1. Семпла стратегия оперираща в стриктна дисциплина и фокус в приетия бизнес модел
2. Инвестиции във акциите от страна на самите служителите на фирмата
3. Използване на нови технологии за повишаване на ефективността
4. Локален лидерски екип, който са били с фирмата поне 10 г.
5. Нито една от тези фирми не влиза в категорията на мега-капс или блу чип.

Следното портфолио, съставено от фирми съчетаващи горните показатели, се е повишило 1,368% между 1996 и 2006 в сравнение  растежа от 130% на S&P.

American Eagl…AEGP0.0050–UNCH00
Avon Products…AVPRF2.0938–UNCH00
AptarGroup In…ATR35.47-0.31-0.87,178,800Best
BUY Co I…BBY40.030.16+0.43,931,910
Family Dollar…FDO19.240.44+2.341,217,807
Copart IncCPRT37.23011.8201+5.141,255,364
Brinker Inter…EAT16.820.27+1.63,591,450
Paccar IncPCAR41.92-0.24-0.571,243,815
Sysco CorpSYY27.890.07+0.251,437,530
Ross Stores I…ROST27.66-0.08-0.29,642,011
Omnicom Group…OMC43.49-0.52-1.181,244,689
Walgreen CoWAG35.42-0.11-0.311,739,423
NVR IncNVR519.26-8.99-1.734,000
Hormel Foods …HRL40.920.48+1.19,237,150
Coventry Heal…CVH49.540.29+0.59,553,842
International…IGT43.59-0.02-0.05,901,110
Columbia Spor…COLM41.750.85+2.08,102,011
Lowe’s Compan…LOW21.78-0.62-2.777,672,659
Bed Bath &…BBBY27.06–UNCH01,916,457
Total System …TSS21.89-0.45-2.01,379,795
Express Scrip…ESRX59.060.55+0.941,374,357
TJX Companies…TJX31.330.08+0.261,960,225
Dollar Tree I…DLTR26.940.28+1.05,951,993
Lincare Holdi…LNCR29.93-0.37-1.22,920,067

Публикувано на 10 март, 2011 в 9:01 am | 5 коментара | bluechip, CEO, S&P, Wall Street, Портфолио
12345 (3 гласа, средно: 4,33 от 5)
Loading...